Récemment, la finance centralisée a été la méthode bancaire dominante, dans laquelle un organisme ou une institution particulière a un accès ou un contrôle total sur la production et la distribution de l'argent pour le public.

Cette méthode bancaire commence à être obsolète, car la finance décentralisée commence à prendre l'avantage sur le système en raison des progrès apparents.

La finance décentralisée, plus connue sous le nom de DeFI, est un écosystème financier entièrement nouveau, sans autorisation et ouvert à tous. Il s'agit d'un nouveau système financier qui rend les services bancaires disponibles et accessibles à tous sans autorité centralisée. Si l'on considère la vitesse à laquelle ce système bancaire progresse, on peut affirmer que la finance décentralisée est l'avenir de la monnaie numérique. Cette méthode continue d'attirer un nombre considérable de capitaux et d'investisseurs sur son marché, tout en devenant une alternative plus sûre aux services et institutions financiers traditionnels.

 Quel est donc l'intérêt de DeFI ?

Le mouvement DeFI s'avère beaucoup plus fiable et offre de nombreux avantages aux clients et aux investisseurs. En raison de sa nature autonome, il n'est pas sujet à la corruption, à la fraude et à la mauvaise gestion de l'argent.

La technologie DeFI s'appuie fortement sur la cryptographie, les blockchains et les contrats intelligents pour fonctionner. Ces technologies permettent aux individus d'affirmer un contrôle total sur leurs actifs et d'entrer facilement en relation avec le système financier.

Le système DeFI regroupe de nombreux projets qui résolvent des problèmes dans le monde de la finance. Examinons ces projets et voyons dans quelle mesure ils sont bénéfiques pour le secteur des services financiers.

• Prêts et emprunts

Le prêt et l'emprunt sont des éléments essentiels d'une institution financière. L'espace DeFI permet des solutions de prêt et d'emprunt de pair à pair, apportant des avantages substantiels à tous les utilisateurs finaux.

Dans le concept de prêt et d'emprunt, les prêteurs sont les déposants. Ils fournissent des fonds aux emprunteurs, en recevant un montant considérable d'intérêts en retour. De leur côté, les emprunteurs sont prêts à payer des intérêts sur le montant qu'ils souhaitent emprunter. Ces services s'accompagnent de mécanismes de certification cryptographique et de contrats intelligents qui mettent fin à la nécessité d'un intermédiaire tiers lors des transactions.

Le prêt et l'emprunt sont rendus accessibles par les protocoles DeFI et des projets comme Aave, Compound et MarkerDAO. Ces systèmes fonctionnent en créant un marché monétaire pour un jeton particulier comme l'ETH, une pièce stable comme le dai, l'usdc ou un autre jeton.

Les utilisateurs fournissent leurs jetons à un marché monétaire particulier et commencent à recevoir des intérêts sur leurs jetons en fonction de l'APY (annual percentage yield) de l'offre actuelle. Le jeton fourni est envoyé à un contrat intelligent et mis à la disposition des autres utilisateurs pour qu'ils puissent l'emprunter.

Le prêt et l'emprunt sont parmi les plus grands secteurs verticaux de l'espace DeFI. Le processus est peu coûteux et relativement rapide, tout en garantissant la protection de toutes les parties impliquées dans la transaction.

• Pièces stables

La plupart des crypto-monnaies sont destinées à servir de moyen d'échange et à stocker de la valeur. Une pièce stable vise à fournir une crypto-monnaie qui n'est pas volatile. Sa valeur est liée à une valeur réelle, appelée monnaie fiduciaire. Une pièce stable vise à réduire la volatilité des crypto-monnaies et à consolider les arguments en faveur de l'utilisation des blockchains comme options de paiement.

L'avantage le plus important d'une monnaie stable est sa capacité à assurer la commodité et la stabilité de la finance décentralisée.

• Échange décentralisé

L'échange décentralisé (Dex) est l'une des fonctions essentielles de la DeFI. Elle fonctionne selon des règles qui permettent aux utilisateurs d'acheter, de vendre ou d'échanger des jetons avec d'autres actifs sans intermédiaire. Ils sont construits sur la plateforme etherium, sans autorité centrale ni dépositaire.

Il n'y a pas d'opérateurs de compte, pas d'inscription, pas de vérification d'identité requise. Il fonctionne de manière strictement autonome. Il s'agit d'un service en ligne pair à pair qui permet des transactions directes en crypto-monnaie entre deux parties intéressées. Ici, les contrats intelligents garantissent que les transactions sont entièrement autonomes.

L'espace financier décentralisé a ouvert la voie au développement d'outils et de protocoles d'échange décentralisés. Des plateformes pratiques comme Uniswap nous ont montré que cette plateforme est conviviale et s'appuie sur des protocoles de liquidité et des mécanismes de bricolage.

• Marché monétaire

Le marché monétaire décentralisé est le service qui relie les prêteurs aux emprunteurs dans le système bancaire décentralisé. Il associe les déposants aux emprunteurs qui s'intéressent à ces dépôts. Les emprunteurs peuvent également déposer leur crypto comme garantie et obtenir le montant qu'ils souhaitent. Le marché monétaire facilite la gestion autonome des conditions de prêt.

En lieu et place des institutions centralisées qui exercent un contrôle total sur l'utilisation des fonds, le marché monétaire décentralisé se concentre sur les contrats intelligents, avec une assurance substantielle que les jetons ne peuvent pas être utilisés de manière inappropriée. En outre, les utilisateurs conservent la maîtrise du moment et de la manière dont leurs jetons peuvent être retirés.

DeFI et autorité centralisée

La centralisation est un processus par lequel toutes les activités de planification et de prise de décision d'une organisation sont concentrées sur une personne ou un dirigeant particulier. Elle s'articule autour d'un organe central et tous les processus de prise de décision peuvent être rattachés à une seule autorité. La décentralisation implique le transfert du contrôle des activités à plusieurs autorités locales plutôt qu'à une seule.

Les activités d'une banque décentralisée sont l'exact opposé d'un système bancaire centralisé.

La différence essentielle entre les deux méthodes de financement est l'implication d'intermédiaires. Dans la finance centralisée, le système est régulé par des intermédiaires, alors que la finance décentralisée dépend de la technologie. En raison de la participation des intermédiaires au CeFI, les fonds sont gardés en sécurité et contrôlés uniquement par eux.

Contrairement à cela, le DeFI élimine la nécessité de ces intermédiaires, en les coupant.

Le financement décentralisé élimine les risques liés au financement centralisé. Certains de ces risques sont les suivants

• Retards dans le travail : La technologie de la FCI repose sur la communication entre le sommet et la base. Ce processus entraîne des retards dans le travail, car les dossiers sont envoyés au siège et en reviennent. Cela signifie que la transmission entre tous les secteurs entraîne une baisse de la productivité et que tous les employés doivent attendre longtemps avant d'obtenir des conseils sur leurs nouveaux projets. DeFI met fin à la nécessité de ces secteurs, car toutes les activités sont réalisées de manière indépendante sur la base des développements technologiques.
• La direction bureaucratique : La gestion centralisée permet une forme de leadership dictatorial. Cela signifie que les employés ne peuvent pas contribuer au processus de prise de décision ; ils ne font qu'appliquer les décisions prises par les supérieurs. Dans la plupart des cas, ces décisions ne peuvent pas être avantageuses pour tout le monde. Dans le cadre de la DeFI, chaque partie est responsable du processus décisionnel. Les services bancaires sont ouverts et accessibles à tous, et aucun organe central ne contrôle les règles et le fonctionnement des services.

Quels sont les avantages de DeFI par rapport à l'open banking ?

Les institutions financières traditionnelles que nous connaissons le mieux sont essentiellement centralisées. Les banques traitent les interactions et agissent également en tant qu'intermédiaires. Avec la technologie DeFI, cette méthode bancaire a connu de nombreuses avancées.

• Accessibilité

Les avancées technologiques de la finance décentralisée assurent la disponibilité d'une blockchain publique, garantissant qu'elle ne dépend d'aucune autorité ou entité. Aucune infrastructure appropriée n'est nécessaire ; toutes les transmissions se font en ligne et sont accessibles à tous, dans toutes les régions du monde, tant qu'il y a un accès à l'internet.

• Transparence

DeFI s'accompagne d'une autonomie et d'une transparence totales. Toutes les transactions ont lieu sur le réseau blockchain et sont partagées par tous. Les données sont mises à la disposition du public pour inspection et sont ouvertes à tous. L'infrastructure décentralisée garantit que chacun détermine les règles de fonctionnement des services ; aucun organe central ne les contrôle

• L'innovation

D'après les innovations récentes, nous pouvons dire que DeFI est en train de changer le monde de la finance. La volonté d'amélioration et de mise à l'échelle s'est considérablement accélérée, améliorant ainsi les performances. Avec l'apparition de nouvelles technologies et d'innovations dans le monde de la finance décentralisée, il n'est pas nouveau que l'espace financier est sur le point de connaître une révolution. Cette méthode bancaire s'améliore de jour en jour et continue de gagner énormément de traction et de satisfaction dans l'arène de la finance et de la blockchain.

Risques liés à l'IFD

On a beaucoup parlé de la qualité de ce système financier, mais en tant que système bancaire évolutif, l'écosystème DeFI présente également plusieurs risques connus.

• La finance décentralisée est encore en phase de développement : La finance décentralisée n'en est qu'à ses débuts et les choses peuvent encore mal tourner. Le contrat intelligent a déjà connu des problèmes par le passé : les gens n'ont pas interprété les règles correctement et les pirates ont trouvé des moyens d'exploiter les failles et de voler de l'argent.
• Certains services ne sont que partiellement centralisés : Bien que le label reste DeFI, certaines prestations restent partiellement centralisées, ce qui constitue une menace. Si vous décidez d'investir dans l'un des services du système DeFI existant, veillez à le faire avec prudence, en tenant compte de la somme d'argent que vous pouvez vous permettre de perdre en cas de problème.

Il ne fait aucun doute que le système de financement décentralisé peut bénéficier à de nombreuses populations qui souffrent de l'inefficacité de la gestion des fonds et des risques liés à la CeFI. Mais il est nécessaire d'étudier soigneusement tout service dans lequel vous avez l'intention d'investir, afin d'être conscient des problèmes qui sont susceptibles de survenir au cours du processus.

Compte tenu de la croissance constante de la DeFI, il est difficile de ne pas être optimiste quant aux perspectives de cet espace. Cependant, les défis continuent de se multiplier. De nouvelles opportunités se présenteront également.